Klávesové zkratky na tomto webu - základní
Přeskočit hlavičku portálu

Podílové fondy - zajímavá alternativa

aktualizováno 
Každý finanční odborník vám při debatě o investování neopomene zmínit výhody otevřených podílových fondů - dosahují lepších výnosů než vklady v bankách. Můžete zvolit dostatečně bezpečný ale přitom i výnosný fond, případně můžete zkusit akciové fondy, které z dlouhodobého hlediska nabízejí nejvyšší zhodnocení. Nabídka podílových fondů u nás je dosti široká - na výběr máte z více než šedesáti tuzemských fondů a téměř tří set třiceti zahraničních fondů.

Rozhodnete-li se vložit své úspory do podílových fondů, je dobré vědět, podle jakých hledisek si vhodný fond vybrat. Rozhodně nevycházejte jen z momentálních výnosů fondu. Jeho výkonnost v budoucnu není zaručena úspěšností v minulosti. To, že je fond nyní úspěšný, neznamená, že tomu musí být i v příštích měsících či rocích. Raději si prohlédněte historii za delší období - nižší, ale stabilní výnosy mohou vás možná na první pohled nezaujmout, ale pravděpodobně vám zajistí vyšší výnosy než takové podílové listy, které strmě vyletí vzhůru, ale stejně prudce klesá i jejich hodnota.

Důležité jsou při výběru fondu i poplatky - vstupní a výstupní se pohybují v rozmezí nula až deset procent. Za správu peněz si fondy naúčtují až dvě procenta. Nemáte-li tak úplný přehled o kapitálovém trhu, je dobré se orientovat podle správce fondu čili investiční společnosti. Za důvěryhodnými investičními společnostmi většinou stojí velké banky, ať už tuzemské nebo zahraniční, a to může být zárukou, že vaše peníze neskončí v nějaké firmě pochybné pověsti.

Odborníci většinou doporučují začínat s investováním v bezpečnějších typech fondů, jako jsou fondy peněžního trhu nebo dluhopisové. Ty umožní začátečníkům seznámit se s principy fungování a později tak mohou začít uvažovat i o smíšených či akciových fondech. Stejně tak musí člověk na začátku posoudit, jaké riziko je ochoten podstoupit a na jak dlouho se může vzdát svých úspor.

Jaké typy fondů můžete koupit?

Fondy peněžního trhu: malé riziko, nižší výnosy

Tento druh fondů je vhodný pro střadatele, kteří upřednostňují malou míru rizika a tím i nižší zhodnocení svých úspor. Peníze jsou ukládány na termínované účty v bankách, do dluhopisů a státních pokladničních poukázek. Jestliže víte, že nebudete své peníze potřebovat alespoň půl roku, je výhodnější do nich vložit peníze, protože nabízejí vyšší zhodnocení než termínované vklady v bance a po půlroční lhůtě jsou vaše peníze osvobozeny od daně. Nejúspěšnějším českým fondem peněžního trhu za uplynulých dvanáct měsíců byl IKS Peněžní trh s výkonností 4,13 procenta. S výjimkou fondu AKRO Obligace, který vykázal ztrátu téměř 14 procent, připsaly všechny fondy svým podílníkům výnos mezi třemi až čtyřmi procenty. Ze zahraničních byl na tom nejlépe KBC Multicash CAD Medium, který vykázal výkonnost více než šest procent, ale díky posilování koruny vám z investovaných 100 000 korun zbylo jen něco málo přes 78 tisíc korun.

Dluhopisové fondy: malé riziko, vyšší výnos než u fondů peněžního trhu

Manažeři fondu nakupují především státní a firemní dluhopisy. Jde o dlouhodobější investici - na dobu jednoho roku až dvou let. Podle odborníků nyní přeje doba investicím do dluhopisů, protože klesají úrokové sazby a dá se očekávat, že Česká národní banka by mohla přikročit k dalšímu snižování úroků.

Z hlediska výkonnosti všech fondů patří dluhopisové v současnosti k těm nejúspěšnějším. Z českých fondů a zároveň členů Unie investičních společností byl na tom nejlépe 1. IN Dluhopisový fond s výnosy přes sedm procent, nehůře na tom byl IKS Plus Bondový, který vykázal ztrátu čtyři procenta. Zahraniční dluhopisové fondy většinou vykázaly kladné zhodnocení, ale posilující čeká koruna zapříčinila, že takové investice byly ztrátové. V nejlepším případě - fond ABN AMRO Global Emerging Markets BF - jste přišli téměř o deset tisíc korun.

Smíšené fondy: větší riziko i vyšší výnosy

Investiční horizont těchto fondů, neboli jak dlouho je vhodné mít v nich peníze, je minimálně tříletý. Hodnota podílových listů je částečně určena pohybem kapitálových trhů, a proto je vhodné sledovat jejich vývoj a pak ve vhodný okamžik prodat své podílové listy, a tím se vyhnout případné ztrátě. Při volbě takového typu fondů je dobré předem vědět, na jaké trhy se fond zaměřuje či zda investuje jen do aktiv v české koruně nebo i zahraničních měnách. Zdaleka nejlépe, a to nejen mezi smíšenými fondy, na tom byl v uplynulých dvanácti měsících investAGe AGb fond, který rozmnožil sto tisíc korun na téměř 392 tisíc korun.

Fondy fondů: vyšší riziko i výnosy

Tyto fondy především nakupují podílové listy jiných fondů. V každém statutu fondu si můžete najít, jakou má fond skladbu cenných papírů ve svém portfoliu, a podle toho zvolit, zda případná investice je nebo naopak není pro vás příliš riskantní. Optimální doba pro uložení finančních prostředků se pohybuje kolem tří až pěti let.

Akciové fondy: vysoké riziko i výnosy

Akciové fondy jsou z podílových fondů tou nejrizikovější investicí, protože největší část prostředků vynakládají na nákup akcií na tuzemských nebo světových kapitálových trzích. Dlouhodobě sice dosahují toho nejvyššího zhodnocení, ale není vyloučeno, že právě váš fond se zaměří na špatné akcie, a vaše úspory tak mohou přijít vniveč. Pokud se člověk rozhodne podstoupit riziko vyplývající z kolísání cen akcií, odborníci radí nechat peníze ve fondu alespoň pět let. Z českých akciových fondů na tom byl nejlépe CitiEquity Czech Fund, který připsal výnosy více než deset procent, nejhůře na tom byl AKRO Eurotech, kde vám ze sto tisíc zbyla pouze jedna polovina. Nejvyšší zhodnocení mezi zahraničními dosáhl CI Gold Stock, který rozmnožil vaše úspory o 23 tisíc korun i přes pokles kurzu eura. Prodělat téměř osmdesát tisíc mohl ten, kdo zvolil fond KBC Equity Nasdaq.

 

Autor:


Jak si vybudovat finanční rezervu

měsíců % měsíců
Vypočítat
Měsíčně spořte
Zjistit přesnější výpočet


Hlavní zprávy

Další z rubriky

Ilustrační snímek
Nejlepší finanční produkty roku: nejvíc boduje Equa bank a Air Bank

V soutěži o nejlepší finanční produkty roku zvítězila mezi bankami v kategorii běžných účtů Equa bank. Nejlepší spořicí účet má Sberbank a nejlépe hodnocený...  celý článek

Ilustrační snímek
Boj o klienty pokračuje. Banky vymýšlejí další trumfy

České bankovnictví se proměňuje. Konkurenční boj bank získat klienty na svou stranu nekončí, naopak pokračuje. Novým, nízkonákladovým bankám se podařilo získat...  celý článek

Bezkontaktní karta odmítla třikrát poslušnost. Transakce proběhla až po vložení...
Sonda: proč vám bezkontaktní karta odmítne při placení poslušnost

Bezkontaktní karty už prakticky převálcovaly ty klasické. Používá je v Česku přes 84 procent lidí. Placení je s nimi opravdu svižné. Zvlášť u plateb do...  celý článek

Další nabídka

Kurzy.cz

Odhalen největší finanční podvod na světě?
Odhalen největší finanční podvod na světě?

Jedna studie Fedu z roku 2009 tvrdila, že 60 % všech hypoték bylo provázáno se sazbou LIBOR. Před lety jsme zjistili, ž... celý článek

Najdete na iDNES.cz



mobilní verze
© 1999–2017 MAFRA, a. s., a dodavatelé Profimedia, Reuters, ČTK, AP. Jakékoliv užití obsahu včetně převzetí, šíření či dalšího zpřístupňování článků a fotografií je bez souhlasu MAFRA, a. s., zakázáno. Provozovatelem serveru iDNES.cz je MAFRA, a. s., se sídlem
Karla Engliše 519/11, 150 00 Praha 5, IČ: 45313351, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 1328. Vydavatelství MAFRA, a. s., je členem koncernu AGROFERT.