Klávesové zkratky na tomto webu - základní
Přeskočit hlavičku portálu

Pozor na poplatky, ukusují z investovaných peněz

aktualizováno 
Každé zboží má na trhu svou cenu a podílové fondy nejsou výjimkou. Kdo se někdy do investování pustil, tak ví, o čem je řeč. Po stanovení investiční strategie, pečlivém výběru podílového fondu a poslání finančních prostředků na příslušný účet v bance totiž peníze nesměřují přímo na burzu, ale je z nich nejprve stržen takzvaný vstupní poplatek.
Peníze, euro - (c) profimedia.cz/corbis

Peníze, euro - ilustracni foto | foto: Profimedia.cz

Je to poplatek, který společnost z vložené částky strhne jen jednou, na počátku celé investice. Typicky slouží k zaplacení provize toho, kdo prodej podílového fondu zprostředkoval a k pokrytí nákladů vzniklých s provedením investice samotné. Vstupní poplatky mohou dosahovat i 6,5 procenta. Čím vyšší je tento poplatek, tím méně se pak ve skutečnosti investuje.

O dalších poplatcích fondy málo mluví

Zdálo by se tedy, že ideální je vybrat fond s nejnižším vstupním poplatkem a do toho investovat, ale není tomu tak. V potaz se musí vzít také poplatek manažerský, zvaný též správcovský nebo obhospodařovatelský.

Manažerský poplatek se strhává z investovaného majetku průběžně a je promítán automaticky do ceny podílového listu. Slouží k pokrytí nákladů investiční společnosti během doby investice a může dosáhnout i 2,5 procenta ročně. Právě o tento poplatek by se měl dlouhodobý investor zajímat nejvíce. Investiční společnosti informaci o něm zveřejňují ve statutech jednotlivých fondů, na prodejních letáčcích se s ním již tolik nechlubí.

Zatímco vstupní poplatek se strhne jen jednou na počátku investice, manažerský poplatek ovlivňuje vývoj investice neustále. Může se tak stát, že fond drahý na vstup a levný na „provoz“ se po čase vyplatí.

Poplatky ve fondech
Vstupní poplatek
Peněžní trh 0 až 0,5 %
Dluhopisy 1 až 2 %
Akcie 3 až 5 %
Manažerský poplatek
Peněžní trh 0,4 až 1 %
Dluhopisy 0,6 až 1,2 %
Akcie 1 až 2 %

Zdroj: Fondshop

Investice do prvního fondu sice roste z nižšího základu, ale rychleji, protože společnost bude z majetku průběžně strhávat méně než druhý fond. Krátce po třetím roce se ukáže, že první fond je výhodnější.

Investice 100 000 Kč, roční zhodnocení 8 %
  Fond A Fond B
Poplatky
Vstupní 4% 2,5%
Manažerský 1% 1,5%
Hodnota investice v Kč
na počátku 96 000 97 500
po roce 102 653 103 744
po 3 letech 117 376 117 457
po 5 letech 134 209 132 982

Zdroj: Fondshop

Kolik fondy účtují

Zatímco vstupní poplatek se mění s tím, jak velký objem majetku se do fondu investuje, a je v řadě případů také závislý na tom, jakou „cenu“ udělá distributor (poradce), manažerský poplatek stanovuje investiční společnost, a investor jej tedy ovlivnit nemůže. Je dobré upozornit na to, že nízký manažerský poplatek automaticky neznamená lepší výkonnost podílového fondu.

Kladete při rozhodování důraz na poplatkovou strukturu fondu? Myslíte si, že dražší fondy jsou kvalitnější? Těšíme se na vaše názory a zkušenosti

Autor:


Jak si vybudovat finanční rezervu

měsíců % měsíců
Vypočítat
Měsíčně spořte
Zjistit přesnější výpočet


Hlavní zprávy

Další z rubriky

Ilustrační snímek
Penzijko, stavebko nebo fondy? Spočítali jsme výnosy oblíbených produktů

Nejprve se rozhodnete, že budete část svých prostředků ze mzdy dávat stranou. Pak si určíte, na co má rezerva sloužit, a v dalším kroku se rozhodnete, kam...  celý článek

Ilustrační snímek
Pět rad, jak nenaletět, když se vydáte do velkého světa investic

Chcete začít investovat, zhodnotit své úspory. Specialista investičních produktů UniCredit Bank Stanislav Hamerník poradí, jak první cestu na burzu zvládnout...  celý článek

Ilustrační snímek
Zisk dvacet tisíc denně? Nevěřte všemu, může jít o trik v překladu

Kdo chce začít investovat, jde na internet. Tam je informací nejvíc. Jenomže ne vše, co se píše, je pravda. Stejně jako nemusí být úplně pravdomluvný člověk,...  celý článek

DUMREALIT
Nový obor podnikání - majitel nové pobočky

DUMREALIT
Praha, Jihočeský kraj, Jihomoravský kraj, Karlovarský kraj, Královéhradecký kraj, Liberecký kraj, Moravskoslezský kraj, Olomoucký kraj, Pardubický kraj, Plzeňský kraj, Středočeský kraj, Ústecký kraj, Kraj Vysočina, Zlínský kraj

Najdete na iDNES.cz



mobilní verze
© 1999–2017 MAFRA, a. s., a dodavatelé Profimedia, Reuters, ČTK, AP. Jakékoliv užití obsahu včetně převzetí, šíření či dalšího zpřístupňování článků a fotografií je bez souhlasu MAFRA, a. s., zakázáno. Provozovatelem serveru iDNES.cz je MAFRA, a. s., se sídlem
Karla Engliše 519/11, 150 00 Praha 5, IČ: 45313351, zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Městským soudem v Praze, oddíl B, vložka 1328. Vydavatelství MAFRA, a. s., je členem koncernu AGROFERT.