Podílové fondy domácích správců Unie investičních společností si v prvním pololetí opět polepšily. Majetek, který spravují, vzrostl o 13 mld. Kč na hodnotu více než 122 mld. Kč. Ze statistiky vyplývá, že český investor je stále konzervativní a své peněžní prostředky směruje hlavně do nejméně rizikových fondů peněžního trhu a dluhopisových fondů. Tyto dva typy fondů mají ve správě ¾ všech prostředků podílníků fondů.
Nejlepší domácí akciový podílový fond: + 60%
Možností, jak se podílet na boomu českých akcií, je více. Investor může nakupovat přímo vybrané akciové tituly, nebo jít jednodušší cestou přes podílové fondy. Jednotlivé fondy se liší strategií, portfoliem cenných papírů i výkonností. Při investici do akciových fondů je důležité mít na paměti, že minimální investiční horizont je pět let. Akcie patří mezi nejziskovější cenný papíry, avšak také mezi nejvíce rizikové. Mají vysokou volatilitu a při investici na krátkou dobu mohou investorovi způsobit vysoké ztráty.
Akciové podílové fondy - Východní Evropa | |||
Podílový fond/Index |
výkon |
výkon |
výkon |
MSCI Eastern Europe | 30,65% | 85,92% | 84,44% |
ING International Český akciový fond | 59,19% | 155,00% | 225,30% |
Aviva European Convergence Equity | 55,32% | 117,70% | 101,00% |
KBC Equity Cent. Europe | 53,80% | 88,16% | N/A |
ISČS Sporotrend | 50,24% | 105,10% | 85,64% |
Parvest Converging Europe | 47,39% | 83,15% | 46,50% |
Zdroj: Fondshop
Při srovnání výnosnosti za posledních 12 měsíců je nejlepším domácím akciovým podílovým fondem ING Český akciový fond. Za jediný rok vynesl téměř 60 %. ING Český akciový fond je z uvedených fondů středoevropského regionu nejvíce orientován na Českou republiku. Má více než polovinu (51 %) svého portfolia v českých akciích a zbytek je umístěn do kótovaných polských, maďarských a slovenských akcií.
Nejlepší domácí dluhopisový podílový fond: + 14 %
Přinese TV Nova zisk i českým investorům? |
Dluhopisové podílové fondy CZK | |||
Podílový fond/Index |
výkon |
výkon |
výkon |
Patria GPRI | 11,81% | 22,32% | 45,84% |
Conseq Dluhopisový | 14,36% | 19,66% | N/A |
ING International Český fond obligací | 10,76% | 17,93% | 38,86% |
KBC Renta Czechrenta | 10,73% | 19,15% | 39,12% |
IKS Dluhopisový | 9,83% | 13,53% | 28,34% |
Raiffeisen Czech Bonds | 9,74% | N/A | N/A |
Zdroj: Fondshop
Na první příčku ve výkonnosti domácích dluhopisových podílových fondů za posledních 12 měsíců se probojoval Conseq Dluhopisový fond s výkonností více než 14 %. Fond investuje zejména do českých a zahraničních dluhopisů denominovaných v Kč. Cenné papíry v cizích měnách nejsou zastoupeny více než 30 % v portfoliu fondu.
Nejlepší domácí podílový fond peněžního trhu: + 3 %
Fondy peněžního trhu pro drobného investora umožňují účast na velkém mezibankovním trhu, který je jinak pro něj uzavřen. Jejich výnosy dlouhodobě překonávají úrokové sazby bankovních a termínovaných vkladů bank. Výnosy fondů peněžního trhu jsou vzhledem k minimálnímu riziku nízké, avšak vždy by měly překonávat úrokové sazby z bankovních vkladů, které jsou navíc zatíženy zdaněním.
Podílové fondy peněžního trhu CZK | |||
Podílový fond/Index |
výkon |
výkon |
výkon |
PRIBID 6M | 2,39% | 7,34% | 18,59% |
IKS Peněžní trh | 3,07% | 7,96% | 18,28% |
ISČS Sporoinvest | 2,55% | 7,52% | 15,55% |
HVB Peněžního trhu Plus | 2,42% | N/A | N/A |
ČP Invest Fond peněžního trhu | 2,24% | 5,58% | N/A |
KBC Multi Cash ČSOB CZK | 2,14% | 7,01% | 16,82% |
Zdroj: Fondshop
Nejvyššího zhodnocení majetku svých podílníků za poslední rok dosáhl IKS Fond peněžního trhu – více než 3 %. Lepší výkonnosti fondu v porovnání s konkurencí je dosahováno relativně vyšším podílem podnikových dluhopisů vydaných bonitními firmami. Minimální doporučený investiční horizont je u tohoto typu fondu 1 rok. Výhodou fondu je i nulový vstupní poplatek pro investora.
Při investování do podílových fondů si investor musí uvědomit, že současná výkonnost nezaručuje výkonnost budoucí. Při výběru podílového fondu se musí řídit také dalšími kriteriemi, jako jsou vstupní poplatek fondu, poplatek za správu, či minimální doporučený investiční horizont.
|
Speciální příloha iDNES Podílové fondy 2005 má za cíl pomoci začínajícím investorům zorientovat se v nabídce fondů, které jsou v ČR dostupné. Jak vydělat? |
Jak zhodnocujete peněžní prostředky vy? Dáváte přednost klasickým termínovým účtům, nebo jste již vyzkoušeli podílové fondy, čí přímý nákup vybraných akciových titulů? Těšíme se na vaše názory a připomínky.