Konec další investiční společnosti?

aktualizováno 
Konsolidace na poli podílových fondů probíhají téměř neustále od konce kupónové privatizace. Jedna z největších fůzí je právě v plném proudu. Kromě J&T Asset Management se do přebírání a slučování fondů více investičních společností pouští i ČSOB investiční společnost.

Již před koncem minulého roku oznámila tehdy ještě OB Invest, že dojde k propojení s další investiční společností – První investiční společností. Všechny fondy (přejmenovaného OB Investu na ČSOB Investiční společnost, První investiční společnosti a zahraniční fondy KBC) jsou nabízeny pod jednou marketingovou značkou – ČSOB fondy. V současné době dochází k očekávanému sloučení fondů První investiční a ČSOB investiční společnosti (obě společnosti jsou kontrolovány ČSOB Asset Management).

 

Z celkem jedenácti fondů zbude po 31. červenci pouze trojice fondů. ČSOB český peněží trh, český dluhopisový a 1. IN fond peněžního trhu, a dluhopisový fond převezme 1. IN Výnosový fond a pod novým názvem ČSOB bond mix bude spravovat přes 2,5 mld. Kč. Z této pěti fondů je pouze přejímající fond 1. IN Výnosový jiného typu – smíšený (ostatní fondy se orientují na fixně úročené instrumenty), v důsledku však bude výsledný fond dluhopisový.

 

ČSOB světový akciový, smíšený a evropský akciový spolu s 1. IN akciovým fondem převezme 1. IN fond fondů. Výsledný globální akciový fond bude mít název ČSOB akciový mix. Celkový majetek pod správou všech pěti fondů je v současnosti 432 mil. Kč.

 

Konečně dochází ke změnám u 1.IN středoevropského fondu (314 mil. Kč), ten zůstane opět smíšeným fondem, změní se však název na ČSOB středoevropský. Z hlediska skupiny ČSOB je tento krok nanejvýše opodstatněný, neboť zatím byla zdvojená nabídka (případně ztrojená, pokud počítáme i fondy KBC) zbytečně nákladná a pro klienty nepřehledná. Větší velikost fondů by měla zajistit větší stabilitu a efektivnější správu. Pro podílníky nebude slučování spojeno s žádnými dalšími administrativními nároky či náklady.

 

Další propojování bude zaměřeno na bývalé privatizační fondy a konečně i na statutární fůzi společností ČSOB investiční společnost a První investiční společnosti. Jeden z investičních fondů 1.IN – Investiční fond bohatství se přeměnil na otevřený podílový fond 1.IN Fond bohatství v dubnu tohoto roku s tím, že k zahájení prodeje a odkupu podílových listů došlo 5. května. Prvních šest měsíců je uplatňována srážka při odkupu podílových listů zpět investiční společnosti – 6 % od 5. května, postupně se však každý měsíc snižuje o jeden procentní bod.

Chcete si sestavit vlastní portfolio z akcií? Vyzkoušt si, jaké to je obchodovat na největším trhu na světě, můžete v naší Investiční hře

 

Spojením ČSOB investiční společnosti a 1. IN bude skupina spravovat 24 % majetku ve fondech členů UNIS ČR, což představuje třetí pomyslnou příčku. První místo patří ISČS s 40,5 %, druhé IKS-KB, která spravuje 26 % majetku společností v UNIS.  

 

Obchodování podle UNISu

 

Prodejně nebyl uplynulý týden nijak výjimečný. 381 mil. Kč čistých prodejů, z čehož nejvíce získal opět ČSOB výnosový (147 mil. Kč), avšak ani výsledek ISČS Sporobondu (120 mil. Kč) není špatný. Nejvyššího průměrného výnosu dosáhly akciové fondy (0,76 %), následovány smíšenými fondy (0,33 %). (Dluhopisové fondy 0,30 %, fondy peněžního trhu 0,07 %.) V uplynulém týdnu došlo k poklesu výnosů dluhopisů a k mírnému růstu akciových trhů, který byl ponejvíce závislý na zveřejňovaných výsledcích firem, z nichž některé předčily očekávání trhu.

 

Ačkoli akciové fondy již několik týdnů po sobě vykazují kladné výnosy, celkově na tom nejsou příliš dobře. Od začátku roku pouze jediný fond dokázal přinést kladné zhodnocení po podílníky (ISČS Sporotrend +1,96 %). Ostatní fondy skončily v záporném teritoriu (nejhůře skončil 1.IN akciový fond –11,9 %). U dluhopisových fondů je situace jiná. Většina fondů skončila letošní obchodování s kladným výnosem, ale ten nemůže dosáhnout výnosů, které jsme u fondů viděli např. loni (nejvyšší výnos ISČS Sporobond +2,37 %, nejnižší IKS Plus Bondový –0,4 %).

 

Druh fondu Nejlepší Nejhorší
Název fondu Výsledek Název fondu Výsledek
Akciové 1.IN Akciový fond 1,91% IKS fond světových indexů -1,27%
ČSOB evropský akciový 1,65% AKRO Svět -1,22%
ISČS Eurotrend 1,30% J&T AM Perspektiva A -0,15%
Dluhopisové ISČS Sporobond 0,42% IKS Plus bondový -0,54%
Živnobanka obligační fond 0,38% ISČS Trendbond -0,26%
IKS dluhopisový 0,37% ČSOB nadační 0,10%
Fondy fondů IKS fond fondů 0,54%    
1.IN Fond fondů -0,35%    
ISČS Globaltrend -0,42%    
Peněžního trhu J&T AM Perspektiva P 0,17% AKRO Obligace -0,48%
IKS peněžní trh 0,09% 1.IN Fond pen. trhu 0,01%
Živnobanka Sporokonto 0,08% ČSOB institucionální CZK peněžní 0,03%
Smíšené AKRO Český 1,94% J&T AM Perspektiva S -0,41%
IKS balancovaný 1,60% AKRO Výnosový -0,31%
1.IN Středoevrop. fond 1,47% investAGe AG 2000 -0,25%
Čisté prodeje ČSOB výnosový 147,0 IKS globální -53,5
ISČS Sporobond 120,3 ISČS Sporoinvest -17,7
IKS Dividendový 109,9 1.IN Rentiérský -9,6

Zdroj: UNIS ČR

 

Autor:

Nejčtenější

Je králem vlašáku, letos počítá s tržbami kolem 30 milionů korun

Miroslav Volařík se letos stal už potřetí Vinařem roku.

Titul Vinař roku získal před nedávnem Miroslav Volařík z Mikulova. Soutěž vyhrál už potřetí. Přestože letos počítá s...

Roste nám obrat, brzdí nás však nedostatek lidí, říká personalistka

Monika Rousová, personální ředitelka společnosti 2N Telekomunikace

Trh práce kolabuje, nejsou na něm téměř žádní volní uchazeči o zaměstnání. Nezaměstnanost v Česku je přitom na novém...

Má smysl pořídit si nyní investiční byt? Odborníci radí nečekat

ilustrační snímek

Ceny nemovitostí jsou vyšroubované na maximum. Přesto realitní makléři doporučují pořízení investičního bytu...

Po rozvodu jí zbyly manželovy dluhy a stres. Řešení se nakonec našlo

Exekuce je stresující záležitost pro každého.

Dostali jste se kvůli někomu blízkému do finančních problémů? Hrozí vám exekuce? Neskákejte hned z mostu a raději se...

Co udělat, když chcete převést majetek za života

Ilustrační snímek

Pozůstalostní řízení se dotkne každého z nás, a tak je lepší uspořádat si věci ještě za svého života. Aby dům zdědil...

Další z rubriky

Odborník radí, jak investovat peníze, aby vám vydělávaly

Vladimír Weiss

Dnes už si většina lidí může dávat stranou pár stokorun měsíčně. Vyplatí se to, protože pokud tyto peníze budete...

Analytik: Akcie prodávej v květnu. Platí v investičním světě pořekadla?

Václav Pech, investiční analytik společnosti Broker Trust

Češi se zajímají o investice. Řada lidí však v investování tápe a chytá se nejrůznějších rad, jak spravovat své...

Ekonom: Investiční grály mají nejistou budoucnost. A co Facebook?

Martin Mašát

V posledních letech se staly mediálně vděčnými a opěvovanými aktiva, která si to vůbec nezaslouží. Jejich společným...

Trump zaskočil trhy... a cena ropy padá. Pohonné hmoty v ČR v příštích týdnech v...

Trump zaskočil trhy... a cena ropy padá. Pohonné hmoty v ČR v příštích týdnech v...

Kurzy.cz Citelnější zlevňování pohonných hmot je tu. I když hlavně u benzínu, u nafty moc patrné zatím není. Řidiči se ovšem moh...

Najdete na iDNES.cz