Penzijní spoření čekají změny. Vyplatí se i po plánovaných úpravách?

Stát chystá úpravy penzijního spoření, které mají přimět lidi, aby na něj posílali více peněz. Jak se správně rozhodnout? Je lepší spořit v penzijních fondech se státní podporou, nebo v těch podílových? Na tyto otázky odpovídá Aleš Tůma, investiční analytik Partners.

Ilustrační snímek | foto: Profimedia.cz

Jednoznačným trumfem doplňkového penzijního spoření je státní podpora. Dokonce tak velkým, že většina účastníků spoření sjednává hlavně kvůli ní. S volbou investiční strategie si lidé hlavu příliš nelámou a zůstávají především v konzervativním fondu. To je ideální řešení těsně před penzí. Při pětiletém horizontu a úložce 1000 korun měsíčně zhodnotí státní podpora vaše peníze o 7 % ročně. Nemusí vás tedy trápit, že samotný konzervativní fond bude mít výnos nízký.

Pokud je vám ale třicet, tak je to něco jiného. Peníze od státu přidají k výnosnosti samotného fondu jen zhruba 1 % ročně. Pevně daná státní podpora se jednoduše „rozpustí“ ve stále vyšší naspořené částce. Daleko větší dopad na to, kolik si na penzi naspoříte, tedy bude mít to, jestli se odvážíte v rámci penzijního spoření zvolit fond s potenciálně vyšším výnosem. Na takto dlouhou dobu stojí za zvážení vyvážený nebo dynamický fond.

Na tisícikorunu měsíčně je každopádně doplňkové penzijní spoření ideální nástroj. Častá námitka sice je, že si na peníze sáhnete až za dlouho. Od nového roku bude platit fixní hranice 60 let věku, tedy dřív nebude možné peníze vybrat. Jenže tisícikoruna měsíčně z vás rentiéra neudělá, je to spíše železná rezerva. Nízká likvidita by neměla vadit, protože vybírat penzijní úspory byste měli jen v případně absolutní nouze.

Chci spořit víc

Co když ale máte v rozpočtu volné 2 nebo 3 tisíce. Vyplatí se je dát do „penzijka“? S těmito peněz dosáhnete na daňovou úlevu. Aktuálně to platí pro druhou tisícikorunu, od roku 2017 se má limit zvýšit na 3 tisíce.

Aktuálně můžete na dani ušetřit 1 800 korun ročně při úložce 2 tisíc korun měsíčně. Když je vložíte zpět do účastnického fondu (až už konzervativního, dynamického či vyváženého), bude vám stačit nižší vlastní vklad. Po 30 letech budete mít například při 4% zhodnocení fondu naspořeno přes 1,55 milionu korun.

Jenže nesmíte zapomenout na jednu záludnost, a to jsou daně. Výnosy ve III. pilíři podléhají zdanění. Pokud tedy nebudete mít tu smůlu, že je budete vybírat formou invalidní penze, nebo pokud nezvolíte doživotní penzi od pojišťovny.

Starobní penzi v doplňkovém penzijním spoření si můžete podle současné úpravy vybrat nejrychleji během tří ročních splátek. Ve výše uvedeném příkladu na dani z výnosu zaplatíte něco přes 110 tisíc korun. V čistém vám tak zbude zhruba 1,44 milionu.

Jinak řečeno: za 30 let dostanete daňovou úlevu celkem 54 tisíc korun (30x1800). Daň z výnosu z této druhé tisícikoruny bude něco přes 50 tisíc. Většinu daňové úlevy vám tedy stát zase vezme, i když vám nechá výnosy z ní.

Ve výsledku v našem modelovém příkladu na druhé a třetí vložené tisícikoruně za 30 let vyděláte zhruba o 0,4 % ročně nad rámec 4% zhodnocení samotného fondu. V součtu to je pořád zajímavá částka. Spolu se státní podporou naspoříte víc než v podílovém fondu se stejným výnosem. To ovšem předpokládá, že se napřesrok pravidla zase nezmění.

Podle nových pravidel, které začnou platit od ledna 2016, se dani z výnosu vyhnete, pokud zvolíte výplatu penze na dobu delší než 10 let. Můžete si tedy přilepšit o statisíce, bude to ovšem tvrdou sebekontrolu.

Není poplatek jako poplatek

Další z plánovaných změn je ale vyšší strop na poplatky. Dosud mohly fondy účtovat max. 0,8 % fixně a 10 % z výnosu. Nově od ledna to bude 1+15. Co to znamená v praxi? Pokud samotné portfolio fondu vydělá například 8 %, aktuálně si z toho fond strhne zhruba 1,5 %. Nově to mohou být i 2 %.

Aktuálně platí, že dynamický penzijní fond je levnější než většina akciových podílových fondů. Ovšem po plánovaných změnách se nákladovost penzijních fondů dostane na úroveň běžných akciových fondů, u nich přitom časem bude konkurence náklady tlačit spíše dolů.

Když chcete spořit

Znáte všechny způsoby spoření na stáří? Poraďte se s odborníky.

Co z toho všeho plyne? Na papíře je výhodnější doplňkové penzijní spoření, v realitě ho spoření v podílových fondech ideálně doplňuje. Kromě vyšší likvidity a výnosu bez daně nabízí i větší výběr investičních strategií. Pokud navíc využijete zmíněnou 10letou starobní penzi, budete potřebovat ještě další úspory na první léta důchodu.

Autor:
  • Nejčtenější

Opustili původní profese a včelaří. Už mají 200 úlů a milionové obraty

16. března 2024

Ze svého koníčka udělali manželé Kölblovi rodinný byznys. Na Vysočině vybudovali medovou farmu a...

Splatili hypotéku, za výmaz z katastru zaplatili dvojnásobný poplatek

19. března 2024

Majitelé rozdílně zastavených nemovitostí kvůli hypotéce si za vklad do katastru nemovitostí při...

{NADPIS reklamního článku dlouhý přes dva řádky}

{POPISEK reklamního článku, také dlouhý přes dva a možná dokonce až tři řádky, končící na tři tečky...}

Jak financovat pobyt v lázních? Nenechte se odbýt, možná na něj máte nárok

15. března 2024

Premium Léčebný pobyt v lázních může pomoct s nejrůznějšími zdravotními neduhy. Na své si tam však přijdou...

Půjčených 50 tisíc bratr nevrátil. Můžu ho žalovat, i když nemáme smlouvu?

13. března 2024

Premium Jsou tací, kteří říkají, že máme půjčovat jen tolik peněz, o kolik jsme ochotni přijít. Na druhou...

{NADPIS reklamního článku dlouhý přes dva řádky}

{POPISEK reklamního článku, také dlouhý přes dva a možná dokonce až tři řádky, končící na tři tečky...}

Zmapovali jsme, na co letos přispívají všechny zdravotní pojišťovny

15. března 2024

Všechny zdravotní pojišťovny se snaží motivovat klienty, aby pečovali o své zdraví a využívali i...

VIDEO: Střílej po mně! Kameraman natočil téměř celý útok v centru Prahy

Premium Ve čtvrtek zemřelo rukou střelce Davida K. 14 obětí, 25 lidí je zraněných, z toho deset lidí těžce. Jedním z prvních na...

Máma ji dala do pasťáku, je na pervitinu a šlape. Elišku čekají Vánoce na ulici

Premium Noční Smíchov. Na zádech růžový batoh, v ruce svítící balónek, vánoční LED svíčky na baterky kolem krku. Vypadá na...

Test světlých lahvových ležáků: I dobré pivo zestárne v obchodě mnohem rychleji

Premium Ležáky z hypermarketů zklamaly. Jestli si chcete pochutnat, běžte do hospody. Sudová piva totiž dopadla před časem...

Čím je dlouhodobý investiční produkt výhodný i pro padesátníky?

19. března 2024

Jak už sám název napovídá, dlouhodobý investiční produkt (DIP) je primárně koncipován jako...

Splatili hypotéku, za výmaz z katastru zaplatili dvojnásobný poplatek

19. března 2024

Majitelé rozdílně zastavených nemovitostí kvůli hypotéce si za vklad do katastru nemovitostí při...

Nemovitosti jsou jistota. Investovat se dá i s malým kapitálem

18. března 2024

Advertorial Pokud si chcete zafixovat vysoký výnos v době klesajících úrokových sazeb, není na co čekat. Do...

Jak umět říkat druhým „ne“ a necítit se přitom provinile

18. března 2024

Dvě jednoduchá písmena, jedno jednoduché slovo: „Ne!“ Vyslovit ho však bývá často obtížné. Pro...

Nutný výchovný pohlavek, souhlasí Bouček i Havlová s přerušením projevu na Lvu

Moderátor Libor Bouček ostře zareagoval na kauzu ohledně délky proslovu režisérky Darji Kaščejevové na předávání cen...

Švábi, vši a nevychované děti. Výměna manželek skončila už po pěti dnech

Nová Výměna manželek trvala jen pět dní, přesto přinesla spoustu vyhrocených situací. Martina ze Znojma se pokoušela...

Vyzkoušeli jsme podvod z Aliexpressu. Může vás přijít draho, i po letech

Nakoupili jsme na Aliexpressu a pěkně se spálili. Jednu USB paměť, dvě externí SSD a jeden externí HDD. Ve třech...

Chtěli, abych se vyspala s Baldwinem kvůli jeho výkonu, říká Sharon Stone

Herečka Sharon Stone (66) jmenovala producenta, který jí řekl, aby se vyspala s hercem Williamem Baldwinem (61). Měla...

Byla to láska na první pohled, říká hvězda Gilmorek o manželství s modelkou

Milo Ventimiglia (46), představitel Jesse ze seriálu Gilmorova děvčata nebo Jacka Pearsona ze seriálu Tohle jsme my, je...